염이사의 일일시황 정리
마감시황
증권사 보고서
조선주 중간점검/ NAVER
LS ELECTRIC/ 티엘비
롯데관광개발
코스피 : 2704.71 전일대비 (23.50 하락 -0.86%) 코스닥 : 922.78 전일대비 (6.90 하락 -0.74%)
[마감시황]
외국인 1563억원, 기관 6986억 원 순매도 개인만 8376억 원 순매수
하락세로 마감. 국내증시는 계속 박스권. 나스닥의 하락 흐름이 한국 증시 발목 잡는 상황.
나스닥은 금리에 취약.... 성장주가 많아서
다우는 가치주가 많아 금리 오르면 수혜보는 기업들이 많다.
우리나라는 경기민감형 국가로 나스닥의 영향을 어쩔 수 없이 받을 수밖에 없다. 여기에 중국 증시도 좋지 않은 상황이라 한국 증시가 큰 폭의 하락 없이 잘 버티고 있음은 다행이라 생각된다.
최근 한국 증시는 악재에는 강하고 호재가 없어서 대형주는 지지부진 그 안에 호재가 있는 기업의 순환매도로 개별 장세라 볼 수 있다.
[증권사 보고서] E-EREND, 염승환
[조선주 중간점검]신영증권, 엄경아
-22년 연초 조선업체와 전망기관은 수주 감소를 전망이 중론이었지만 실상은 다름.
-한국 기업들의 수주 달성률 1분기만에 40% 달성. 성적표는 1등급.
-가파른 후판가격 상승, 단기적으로는 충당금 설정으로 부담. 장기적으로는 가격 전가 가능해 영향 제한. 신조선가도 오르고 있다.
-환경 규제는 하고 있지만 발주 저항이 별로 없고 친환경 적인 비싼 선박을 선호 하고 있다. (한국은 비싼 선박에 강함.)
-에너지 정책은 안정성 확보가 우선으로 천연가스 수출 대체국이(미국, 카타르... 선박으로 배송해야 함) 있다면 러시아 비중은 줄어들게 될 것이다.
-천연가스는 그동안 가정용, 발전용 에너지로 제한적 사용되었지만 이제는 친환경 연료로서의 역할 증가, 오일의 기능 일부 대체한다면 성장성은 한가득.
-현대중공업은 적정주가 상향했으나 (16만원) 상승여력 부족으로 중립 전환. 삼성중공업 드릴쉽 매각으로 유동성 우려 일부 해소 및 해양플랜트 리스크 경감
-MSCI 지수 편입 기대감 따른 단기적 수급이슈는 좋은 차익 실현 기회(현대중공업) -5월 편입전에 주가 줄여나가는 게 좋지 않을까
-사업회사 최선호주는 대우조선해양
-중간지주회사 주가가 사업회사가 계속 디커플링되기는 어렵다. 다음 차례는 중간 지주회사인 한국조선해양( 목표주가 16만 원)
[NAVER] 투자증권, 안재민
-목표주가 41만 원 큰 폭 하향 조정
-IT업체들의 인건비 인상 영향으로 네이버도 10% 연봉 인상 결정. 22년 실적에도 부정적 영향 지속
-매출은 증가하나 인건비, 광고사업부 비용 문제로 영업이익은 크게 오르질 못하고 있다.
-광고, 커머스 등의 성장성도 주춤
-다만 2분기부터는 광고 성수기 진입
-새로운 CEO 부임. 중장기 전략에 주목.
-제페토 중심 메타버스, 인공지능 기술 확대, 일본 커머스 시장, 북미 유럽의 웹툰 시장 확장 등 성장성 확인 필요
**상반기 주가는 상당히 지지부진할 듯. 하반기를 기대해 보자. (단타보다는 중장기적으로 보는 게 좋을 것 같다.)
[LS ELECTRIC] 키움, 김지산
-1분기 영업이익 407억으로 74% 증가 전망. 인플레이션 시기 방어 주임을 증명할 듯.
-주력인 전력 기기와 자동화 솔루션의 실적이 기대 이상. 전력 인프라와 신재새 사업부도 증가한 수주잔고를 바탕으로 비수기 영향 최소화할 것
-배터리, 반도체, 전기전자 등 국내 기업들이 설비 투자를 확대. 글로벌 투자도 확대 전망
-글로벌 태양광 수요도 증가할 가능성 높고 LG전자 태양광 사업 철수도 긍정적
-동, 니켈 등 비철금속 강세는 LS메탈의 실적 개선을 뒷받침
-향후 3년간 배당성향을 40% 이상으로 상향하는 등 주주가치 제고 노력 지속
-PER 10.3배 저평가되어 있음
[롯데관광개발] SK증권, 나승두
-1분기 영업손실 -172억 전망. 제주도 입도객 3월 급감하면서 드림타워 호텔에 부정적 영향
-F&B 매출도 호텔 방문객 감소 영향으로 예상치 하회 전망
-카지노 드랍액(칩으로 바꾸는 금액) 규모는 월평균 1천억 유지중
-2분기부터 반등 시작. 제주도 입도객 수 빠르게 회복 중
-봄철 성수기 시작. 월 100만 명 회복할 전망. 거리두기 완전 해제. 2분기부터는 드림타워 F&B 시설 이용객 증가를 기대. 단체 방문객 효과도 나타날 듯.
-입국자 격리 해제와 제주공항 국제선 운항 재개 기대감. 4월 1일부터 해외 백신 접종 완료자도 우리나라 입국 시 격리가 면제
-5월부터 제주공항 국제선 운항 재개 앞두고 있음
**단, 부채가 너무 많음(이자비용 부담 있음), 리오프닝 수혜주로 2분기 증권사 보고서처럼 핑크빛 인 건 맞으나 현금 별루 없고 부채, 전환사채 비용이 너무 많아 금리 높은 현재 상황에서 굳이 매수를 해야 할까 싶다.
[티엘비] 신한금융, 박형우/최도연
-목표주가 52000원 신규
-메모리 모듈 기판 제조사. D램 모듈 54%, 낸드 모듈 44%, 기타 2%
-2020년 상장 이후 주가 급락, 과도하게 비싸게 상장 1분기 304% 이익 증가 기대. 22년 281억 이익, 110% 증가 전망
-기존 메모리 모듈 기판 대비 30% 비싼 1-3층 스킵 비아 기판 매출 비중 확대
-단가가 가장 높은 기판 공급도 확대.
-핵심 모멘텀은 DDR5.
-신공장 투자 및 착공 임박. 23년부터 본격적 생산능력 확장
-숨어있는 DDR5 수혜주. PER 7배 수준
-작년 EPS(주당순이익) 2524원
올해 EPS 5201원
평균 EPS 3826원 * 10배 =38620원
-PER 9배 34758원, 8배 30896원
= 31000원 ~ 35000원에서 분할매수하는 게 좋을 듯....
**오늘 증권사 보고서 때문에 뻥~ 떠버렸는데... 이런 작은 기업은 애널리스트의 보고서 한방에 주가 뻥 뛰는데 반드시 다시 내려오니 따라서 사면 안된다. 기업 분석 끝내고 주가 내려왔을 때 매수해야 한다.
**주말 동안 미국 증시 상승을 기대해 봅니다~
**밸류 계산 공부를 꼭 해 보기를 바랍니다~
개인적인 주식 공부용으로
염승환 일일시황을 유튜브 보고 정리한 내용으로
투자에 대한 판단은 본인에게 있음을 알려드립니다.
오늘도 성투하세요~!!!
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